살아온 날의 흔적, 살아갈 날의 기록
1. 기억하실지 모르지만 HFT가 처음 한국에 소개될 때 ‘고주파매매’라는 이름을 가졌습니다. 얼마후 중국에서 있었던 HFT행사의 영향인지 몰라도 현재 사용하는 고빈도매매로 바뀌었습니다. 초기 HFT라는 현상을 어떻게 정의하고 분석할지를 두고 논란이 있었다면 성숙기에 접어든 HFT를 자본시장내에서 이해하려는 다양한 시각이 나타나고 있습니다. 아래는 넘쳐나는 논문중 제목이 멋 있었던 자료를 몇 개 추려서 소개합니다. “High-Frequency Trading and Market Microstructure “라는 제목의 Ciamac Moallemi교수 강의입니다….
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1. 그동안 Linux환경에서 SSD를 최적화하여 사용하는 방법을 알아보았습니다. Linux환경에서 SSD 최적화하기 Linux환경에서 SSD 최적화하기(2) Linux가 아닌 윈도우를 사용하는 많은 트레이더에게는 ‘그림의 떡’입니다. 그래서 ‘윈도우와 SSD의 최적화’를 주제로 조사를 하였습니다. 마이크로소프트가 윈도우를 독점하고 있기때문에 파일시스템간의 경쟁은 아주 제한적입니다. 그래서 선택도 무척 제한적입니다. 그동안 윈도우 개발자 혹은 이용자들이 주로 사용한 파일시스템은 FAT, FAT32, NTFS등입니다. Linux를 다룰 때 소개하였던 exFAT는 SSD를 조사하면서 처음…
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1. 자본시장법중 희망사항이던 ATS와 CCP가 무산되었습니다. 국회를 통합 법제화는 물 건너간 셈입니다. 마지막으로 금융위원회 시행령으로 CCP와 ATS의 근거를 마련할 수 있지만 이를 실행할지는 금융위원회의 몫일 듯합니다. ATS가 시장에 기회를 줄 수 있지만 당장 투자를 하여야 하는 일입니다. 시장이 무조건 찬성할 수 없는 상황이므로 ATS는 반반의 확률이 아닐까 합니다. ATS가 현실화한다고 하면 여러가지 이슈가 등장합니다. 이전에 다양한 영향을 검토하였습니다. ATS시대와 트레이딩시스템(1)…
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1. 몇 일전 뉴욕타임지에 실린 기사가 온라인을 들썩이게 합니다. CFTC의 수석 이코노미스트였던 Kirilenko가 낸 연구보고서때문입니다. 그동안 미국 감독기관이 주장한 바와 달리 HFT가 개인투자자의 수익을 가져간다는 내용입니다. ELW스캘퍼와 개인투자자의 관계를 놓고 법정 논쟁을 벌였던 것이 떠오릅니다. 한국의 재판결과와 다릅니다. 미국도 논문을 놓고 논쟁중입니다. Using previously private data, Mr. Kirilenko’s team found that from August 2010 to August 2012, high-frequency trading firms…
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1. ELW와 관련한 소식. 첫째 ELW 사건 당시 구속수사를 받았던 스캘퍼와 증권사 직원에 대한 1심 재판부의 판단이 나왔습니다. 주식워런트증권(ELW) 거래 과정에서 불법매매로 수백억원대 부당 이득을 챙긴 혐의로 기소된 스캘퍼(초단타 매매자)와 증권사 직원이 모두 무죄를 선고받았다.서울중앙지법 형사합의22부(부장판사 김대웅)는 23일 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 위반 혐의로 기소된 스캘퍼 손모씨(41) 등 4명과 H증권사 직원 백모씨(39)에게 무죄를 선고했다.다만 스캘퍼에게 ELW 거래 편의를 제공하는 대가로…
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1. 지난Linux환경에서 SSD 성능 최적화하기에 이어지는 글입니다. Btrfs와 EXT4를 비교하면서 ‘EXT4와 Btrfs가 비슷한 성능을 보여준다’고 지난 글에서 정리하였습니다. 그렇지만 조건이 하나 붙으면 완전히 다른 결과가 나옵니다. Btrfs의 성능을 압축기능을 사용했을 때와 아닐 때 그리고 압축알고리즘을 LZO와 GZip을 사용했을 때를 서로 비교해도록 하죠. LZO를 사용하면 아주 탁월한 성능을 보여줍니다.
1. 2012년 Low Latency Technology 겨울 행사의 주제는 ‘Market Data, Big Data 그리고 IMDB’입니다. 이 주제를 심도있게 다룰 수 있는 조건이 아닙니다. 그렇지만 개인적인 사건으로 주제를 잡았습니다. 회사를 그만두고 Low Latency Trading이라는 주제를 두고 조사와 분석을 진행할 때입니다. 시세정보와 관련한 여러가지 정보를 살펴보았습니다. kdb+도 하나입니다. 이미 회사에 다닐 때 관심이 있어 몇 번 전자메일을 주고 받았던 회사입니다. 아주 콧대가 높았던…
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1. SSD가 대세입니다. SSD의 가격이 낮아지면서 속도를 원하는 일반 이용자들도 SSD를 사용합니다. CPU나 Ram을 늘리기 보다 SSD를 적용하면 체감속도는 휠씬 빠르다고 합니다. Low Latency를 원하는 트레이더들의 경우도 SSD는 기본입니다. 처음 SSD를 바라본 시각은 HDD의 대체재였습니다. HDD 보다 SSD를 이용하면 저장매체가 다르므로 당연히 빠릅니다. 딱 여기까지만 생각했습니다. 그런데 NHN 개발자 블로그에 올란 온 글을 보니 더 가야할 길이 있었습니다. SSD는 소프트웨어…
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